Chỉ số Đô la Mỹ

Chỉ số Đô la Mỹ tiếp tục xu hướng tăng trong nửa đầu tuần này, được hỗ trợ bởi kỳ vọng lãi suất ổn định và sự giảm bớt bất ổn chính trị toàn cầu. Với quyết định chính sách tiếp theo của Cục Dự trữ Liên bang đang đến gần, thị trường đang tập trung vào báo cáo lạm phát CPI vào thứ Sáu, được coi là điểm dữ liệu lớn cuối cùng trước cuộc họp của Fed. Kỳ vọng thị trường cho thấy lạm phát thấp hơn so với tháng Tám, điều này có thể củng cố trọng tâm của Fed vào tình trạng thị trường lao động và khả năng cắt giảm lãi suất. Tuy nhiên, một chỉ số lạm phát cao hơn dự kiến có thể thay đổi kỳ vọng thị trường và củng cố lập trường diều hâu của Fed. Được hỗ trợ bởi sự khác biệt chính sách và sự lạc quan mới về ổn định tài chính Mỹ, chỉ số Đô la Mỹ có khả năng duy trì giọng điệu tăng giá trước khi công bố dữ liệu lạm phát vào thứ Sáu. Miễn là chỉ số giữ trên đường trung bình động 50 kỳ trên biểu đồ 8 giờ, khả năng kiểm tra mức kháng cự tâm lý 100 tiếp tục tăng. Trong ngắn hạn, khẩu vị rủi ro tổng thể và chênh lệch lãi suất toàn cầu vẫn thuận lợi cho một đồng đô la Mỹ mạnh hơn.

Biểu đồ 8 giờ cho thấy chỉ số Đô la Mỹ di chuyển tăng nhẹ trong phạm vi Bollinger Bands. Hiện tại, giá vẫn trên Bollinger Bands tại 98.68 và đường trung bình động 50 kỳ tại 98.59, cho thấy xu hướng tăng ngắn hạn chưa bị phá vỡ. Bollinger Bands tại 99.20 gần như trùng với mức cao gần đây 99.56, hình thành mức kháng cự cộng hưởng giá-động lực đầu tiên. Nếu phá vỡ trên mức này, giá sẽ đối mặt với mức cao tâm lý thị trường 100.00. Chỉ báo kỹ thuật RSI gần mức 60, cho thấy xu hướng tăng nhẹ nhưng chưa quá mua. Tuy nhiên, nó cảnh báo về biến động cấp cao ngắn hạn do khối lượng không đủ. Ở phía giảm, Bollinger Bands tại 98.68 và 98.59, đường trung bình động 50 kỳ, cùng với mức 98.40 của thứ Hai, hình thành "tuyến phòng thủ cuối cùng" trong phạm vi. Mức 98.00 sau đó là mục tiêu.

Cân nhắc bán khống chỉ số Đô la Mỹ tại 99.00 hôm nay. Điểm dừng lỗ: 99.10. Mục tiêu: 98.40, 98.50.

Dầu thô WTI giao ngay

Dầu thô WTI giao dịch quanh mức 59.15 USD/thùng vào thứ Tư, phục hồi hơn 2.5% khi các nhà đầu tư đánh giá lại kỳ vọng về một tình trạng dư cung sắp xảy ra và tìm kiếm sự rõ ràng về hướng đi của tranh chấp thương mại. Kỳ vọng dư cung gia tăng do sản lượng dầu Mỹ đạt mức cao kỷ lục và quyết định của OPEC cùng các đồng minh tiến hành kế hoạch tăng nguồn cung. Cả hai hợp đồng tương lai dầu thô đều giảm xuống mức thấp nhất kể từ đầu tháng Năm vào thứ Hai. Tuy nhiên, tồn kho dầu thô và nhiên liệu chưng cất của Mỹ tương đối thấp đang giúp bù đắp một phần áp lực lên giá dầu thô chuẩn. Tranh chấp thương mại cũng làm tăng kỳ vọng rằng tăng trưởng kinh tế toàn cầu chậm lại sẽ kìm hãm nhu cầu dầu. Tuy nhiên, cả hai bên đang nỗ lực giảm nhẹ bất đồng này. Nhìn chung, miễn là tăng trưởng nguồn cung vượt qua sự phục hồi nhu cầu, giá dầu thô Mỹ có khả năng vẫn bị giới hạn và yếu trong khoảng 55 USD đến 60 USD/thùng.

Hiện tại, chủ đề chính trên thị trường dầu là chuyển từ "cân bằng chặt chẽ" sang "nguồn cung lỏng lẻo." Giá hiện tại không phản ánh sự hoảng loạn, mà là một sự điều chỉnh hợp lý. Nhìn chung, miễn là tăng trưởng nguồn cung vượt qua sự phục hồi nhu cầu, giá dầu thô Mỹ có khả năng vẫn bị giới hạn và yếu trong ngắn hạn, dao động giữa 55 USD và 60 USD/thùng. Về mặt kỹ thuật, giá WTI vẫn nằm trong xu hướng giảm. Nếu không thể giữ trên mức tâm lý quan trọng 60 USD, xu hướng ngắn hạn có thể mở rộng đến 56.35 USD (mức thấp thứ Ba) và 55.14 USD (hỗ trợ năm 2025). Một phá vỡ dưới các mức này có thể kích hoạt bán thụ động thêm. Trong khi đó, nếu tâm lý thị trường cải thiện hoặc OPEC+ bất ngờ cắt giảm sản lượng, kháng cự phục hồi ngắn hạn có thể hình thành giữa 59.29 USD (đường trung bình động đơn giản 14 ngày) và 60.00 USD (mức tâm lý). Tuy nhiên, cả xu hướng biểu đồ và yếu tố cơ bản đều cho thấy triển vọng giảm giá.

Cân nhắc mua dầu thô tại 59.00 USD hôm nay. Điểm dừng lỗ: 58.80 USD. Mục tiêu: 60.00 USD, 60.30 USD.

Vàng giao ngay

Vào đầu tuần này, vàng thoái lui gần 6% sau khi kiểm tra mức cao mọi thời đại gần 4,391.60 USD, giao dịch giảm mạnh xuống 4,086 USD/ounce. Giá đã kiểm tra lại 4,004 USD vào giữa tuần trước khi phục hồi theo mô hình chữ V lên khoảng 4,100 USD. Sự sụt giảm này được thúc đẩy bởi đồng đô la mạnh lên và khẩu vị rủi ro cải thiện. Kỳ vọng lạc quan về tiến triển trong đàm phán thương mại Mỹ-Trung làm suy yếu nhu cầu đối với tài sản trú ẩn an toàn. Sau đợt tăng giá quá mức, các nhà giao dịch bắt đầu chốt lời. Khẩu vị rủi ro tăng cao này đè nặng lên vàng. Các nhà đầu tư vẫn thận trọng lạc quan, hy vọng về sự giảm leo thang trong căng thẳng thương mại Mỹ-Trung. Tuy nhiên, do sự không chắc chắn xung quanh phát ngôn của Trump và sự mong manh của các cuộc đàm phán hiện tại, biến động thị trường vẫn không chắc chắn. Bất chấp sự thoái lui, triển vọng tổng thể cho vàng vẫn tích cực. Kỳ vọng thị trường về sự chuyển dịch sang chính sách tiền tệ nới lỏng của Cục Dự trữ Liên bang tiếp tục hỗ trợ sức hấp dẫn của vàng, vì lãi suất thấp làm giảm chi phí cơ hội của việc nắm giữ tài sản không sinh lãi như vàng. Trong khi đó, cuộc đóng cửa chính phủ Mỹ đang diễn ra, cùng với các rủi ro địa chính trị và kinh tế kéo dài, đang duy trì việc mua trú ẩn an toàn cho vàng.

Vàng giao ngay dường như đã hình thành mô hình đỉnh đôi tại 4,380 USD và 4,391 USD trên biểu đồ 8 giờ, với cả hai mức cao gần 4,380 USD. Kể từ đó, giá đã thoái lui gần 6% từ mức cao mọi thời đại, giao dịch giảm mạnh xuống 4,086 USD/ounce. Giá kiểm tra 4,004 USD vào sáng thứ Tư trước khi phục hồi theo mô hình chữ V lên khoảng 4,100 USD. Kháng cự ban đầu nằm tại 4,186.60 USD, đường cổ của mô hình đỉnh đôi. Một mức đóng cửa ba ngày dưới mức này sẽ xác nhận tín hiệu đảo chiều giảm ngắn hạn. Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) cũng xác nhận tâm lý thận trọng này, có xu hướng giảm. Hỗ trợ tiếp theo nằm tại 4,000 USD (mức tâm lý quan trọng) và 4,004 USD (mức thấp thứ Tư). Nếu sự sụt giảm tiếp tục, vàng có thể kiểm tra 3,963 USD (đường trung bình động đơn giản 75 kỳ trên biểu đồ 8 giờ), nơi có thể hình thành một vùng hỗ trợ hội tụ mạnh hơn. Ngược lại, nếu người mua đẩy vàng trên 4,186.60 USD kịp thời, giá có thể thách thức lại các khu vực 4,250 USD và 4,300.00 USD.

Cân nhắc mua vàng tại 4,095 USD hôm nay, với điểm dừng lỗ tại 4,090 USD và mục tiêu tại 4,140 USD và 4,150 USD.

AUD/USD

Cặp AUD/USD tiếp tục xu hướng giảm trong phiên châu Á thứ Tư, giao dịch quanh 0.6490 USD. Sự sụt giảm của cặp tiền, do đồng đô la Úc mất giá, có khả năng được thúc đẩy bởi dòng vốn nước ngoài rút ra, thể hiện qua sự sụt giảm trong các cổ phiếu liên quan đến hàng hóa, bao gồm vàng và các công ty khai thác lớn. Đáng chú ý, Úc là một trong những nước xuất khẩu vàng lớn nhất thế giới. Tuy nhiên, mức giảm của đồng đô la Úc có thể bị hạn chế do sự lạc quan về một bước đột phá trong thỏa thuận thương mại Mỹ-Úc. Đồng đô la Mỹ có thể chịu áp lực do lo ngại về cuộc đóng cửa chính phủ liên bang kéo dài và khả năng chậm trễ trong công bố dữ liệu kinh tế Mỹ quan trọng, bao gồm báo cáo bảng lương phi nông nghiệp, làm tăng sự không chắc chắn cho thị trường tài chính và Cục Dự trữ Liên bang. Cuộc đóng cửa chính phủ Mỹ đã bước vào tuần thứ tư, và Thượng viện không thể tiến hành dự luật tài trợ đã được Hạ viện thông qua lần thứ 11 vào thứ Hai để tài trợ cho chính phủ và chấm dứt cuộc đóng cửa đang diễn ra.

Trên biểu đồ hàng ngày, mức tăng thêm của AUD/USD dường như bị giới hạn bởi các đường trung bình động đơn giản 100 ngày và 55 ngày tạm thời tại 0.6535 và 0.6550, tương ứng. Nếu khu vực kháng cự này bị phá vỡ, giá giao ngay có thể cố gắng di chuyển hướng tới mức cao ngày 10 tháng Mười tại 0.6572, tiếp theo là mức tâm lý quan trọng 0.6600. Các chỉ báo động lực hiện đang báo hiệu sự yếu kém thêm: chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) 14 ngày dao động quanh 42, cho thấy có thể có thêm tổn thất. Hơn nữa, Chỉ số Định hướng Trung bình (ADX) trên 20, cho thấy xu hướng có thể đang mạnh lên. Nếu người bán giành lại quyền kiểm soát, cặp tiền sẽ tìm thấy hỗ trợ ban đầu tại đáy tháng Mười tại 0.6440 (ngày 14 tháng Mười). Mức này dường như được hỗ trợ bởi đường trung bình động đơn giản 200 ngày quan trọng tại 0.6432, tiếp theo là mức con số tròn 0.6400.

Cân nhắc mở vị thế mua đồng đô la Úc tại 0.6476 hôm nay, với điểm dừng lỗ tại 0.6464 và mục tiêu tại 0.6540 và 0.6530.

GBP/USD

Cặp GBP/USD bước vào phiên giảm giá thứ ba liên tiếp vào thứ Tư, mất động lực và giảm trở lại ngay trước mức 1.3350. Đồng bảng Anh đối mặt với áp lực bán mạnh so với các đồng tiền chính sau khi công bố dữ liệu Chỉ số Giá Tiêu dùng của Vương quốc Anh vào thứ Tư. Văn phòng Thống kê Quốc gia (ONS) báo cáo rằng tốc độ tăng trưởng hàng năm của CPI lõi, không bao gồm các thành phần biến động như thực phẩm, năng lượng, rượu và thuốc lá, là 3.5%, dưới kỳ vọng. Các nhà kinh tế dự báo áp lực giá cơ bản tăng 3.7%, so với mức trước đó là 3.6%. Lạm phát chính tăng ổn định lên 3.8% so với cùng kỳ năm trước, dưới kỳ vọng 4.0%. Theo tháng, giá cả giữ ổn định sau khi tăng 0.3% trong tháng Tám. Lạm phát dịch vụ, một chỉ số được Ngân hàng Anh theo dõi sát sao, không thay đổi ở mức 4.7%. Các dấu hiệu về áp lực giá giảm sẽ củng cố kỳ vọng thị trường về các lần cắt giảm lãi suất thêm của BoE trong suốt năm. Tuần trước, với việc công bố dữ liệu việc làm trong ba tháng kết thúc vào tháng Tám, cho thấy tỷ lệ thất nghiệp tăng và tăng trưởng tiền lương chậm lại, kỳ vọng ôn hòa cho BoE tăng lên.

Biểu đồ hàng ngày cho thấy GBP/USD giao dịch ngay trên 1.3350. Hành động giá gần đây cho thấy một giai đoạn củng cố sau một loạt các mức cao thấp hơn và mức thấp cao hơn. Cặp tiền vẫn bị mắc kẹt giữa đường trung bình động đơn giản 50 ngày tại 1.3468 và đường trung bình động đơn giản 200 ngày tại 1.3215, một phạm vi phản ánh sự do dự giữa các nhà giao dịch. Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) 14 ngày hiện đang dao động gần 40, cho thấy thiên hướng động lực hơi giảm, nhưng chưa đi vào vùng quá bán. Điều này cho thấy người bán đang chiếm ưu thế. Tỷ giá đã nhiều lần kiểm tra 1.3248 (mức thấp ngày 15 tháng Mười) và đường trung bình động đơn giản 200 ngày tại 1.3215, cho thấy các mức này tiếp tục đóng vai trò là hỗ trợ động quan trọng. Trong khi đó, các nỗ lực phục hồi hướng tới 1.3400 (mốc con số tròn) và đường trung bình động đơn giản 50 ngày tại 1.3468 không giành được động lực, làm nổi bật tầm quan trọng của các mức này như kháng cự gần hạn. GBP/USD có khả năng vẫn bị giới hạn trong phạm vi cho đến khi cặp tiền không thể phá vỡ quyết định qua 1.3468 hoặc giảm dưới 1.3215.

Cân nhắc mở vị thế mua đồng bảng Anh tại 1.3346 hôm nay. Điểm dừng lỗ: 1.3332. Mục tiêu: 1.3400, 1.3410.

USD/JPY

Tỷ giá USD/JPY thu hút một số mua vào trong phiên giao dịch châu Á sớm vào thứ Tư, tăng lên khoảng 152.00 lần đầu tiên trong sáu ngày. Đồng yên suy yếu so với đồng đô la sau cuộc bầu cử của Taro Aso, người theo quan điểm ôn hòa, làm Thủ tướng Nhật Bản. Quốc hội Nhật Bản đã bầu nhà bảo thủ cực hữu Aso làm nữ thủ tướng đầu tiên của đất nước vào thứ Ba. Aso cam kết củng cố kinh tế và quốc phòng Nhật Bản và làm sâu sắc thêm mối quan hệ với Hoa Kỳ. Cuộc bầu cử của ông là kết quả của liên minh giữa Đảng Dân chủ Tự do cầm quyền và Đảng Đổi mới Nhật Bản, được báo cáo đã ký một thỏa thuận liên minh vào cuối tuần. Sự ủng hộ của Aso đối với kích thích tài chính và chính sách tiền tệ lỏng lẻo đã khiến các nhà giao dịch lo lắng và làm tăng sự không chắc chắn đối với con đường tăng lãi suất của Ngân hàng Nhật Bản. Thị trường nói chung kỳ vọng Ngân hàng Nhật Bản sẽ trì hoãn thêm bất kỳ đợt tăng lãi suất nào, điều này có thể gây áp lực lên đồng yên và mang lại lợi ích cho các cặp tiền chéo trong ngắn hạn.

Biểu đồ hàng ngày cho thấy một sự thoái lui kỹ thuật giữa tuần xuống 151.80. Phân tích kỹ thuật trên biểu đồ hàng ngày cho thấy thiên hướng tăng giá của cặp tiền vẫn còn nguyên. Ở phía tăng, kháng cự ban đầu nằm tại 152.61, mức cao gần đây thiết lập vào ngày 14 tháng Mười. Một phá vỡ trên mức này sẽ cho phép cặp tiền khám phá mức tâm lý 153.00 và mức cao tám tháng 153.27, đạt được vào ngày 10 tháng Mười. Hỗ trợ ngay lập tức nằm tại 150.47 (mức thấp thứ Ba). Một phá vỡ dưới mức này sẽ làm suy yếu động lực giá ngắn hạn và đẩy USD/JPY hướng tới kiểm tra mức tâm lý khoảng 150.00. Các mức giảm thêm sẽ thiết lập thiên hướng giảm giá và gây áp lực giảm lên cặp tiền, có khả năng khiến nó dao động quanh mức thấp của đường trung bình động đơn giản 34 ngày tại 149.21.

Cân nhắc bán khống USD tại 152.10 hôm nay. Điểm dừng lỗ: 152.35, mục tiêu: 151.00.

EUR/USD

Sau ba ngày giảm, cặp EUR/USD cố gắng ổn định quanh 1.1600 trong phiên châu Âu thứ Tư. Cặp tiền chính gặp thách thức trong việc tìm hỗ trợ khi đồng đô la Mỹ duy trì xu hướng tăng gần đây, diễn ra giữa lúc căng thẳng thương mại Mỹ-Trung giảm bớt. Một yếu tố khác thúc đẩy sức mạnh của đồng đô la là kỳ vọng thị trường ngày càng tăng về khả năng mở lại chính phủ liên bang sau gần ba tuần đóng cửa. Vào thứ Hai, cố vấn kinh tế Nhà Trắng Kevin Hassett tuyên bố rằng ông tin rằng cuộc đóng cửa có thể kết thúc trong tuần này. Trong khi đó, đồng euro vẫn thận trọng trước các bài phát biểu của Chủ tịch ECB Christine Lagarde và Phó Chủ tịch Luis de Guindos, bài phát biểu sau được lên lịch vào đầu phiên giao dịch Bắc Mỹ. Yếu tố kích hoạt lớn tiếp theo cho đồng euro sẽ là thông báo chính sách tiền tệ của ECB dự kiến vào tuần tới.

Cặp EUR/USD đã duy trì hiệu suất tiêu cực trong tuần này. Các chỉ báo động lực cho thấy một số yếu kém: Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) đã giảm xuống khoảng 44, cho thấy có thể vẫn còn thêm tổn thất. Hơn nữa, Chỉ số Định hướng Trung bình (ADX) dưới 16, cho thấy thiếu sức mạnh xu hướng. Sự tiếp tục của xu hướng giảm hiện tại có thể mở đường cho một mức thấp "đáy đôi" tiềm năng tại 1.1542 (ngày 9 và 14 tháng Mười), tiếp theo là 1.1500 (mốc con số tròn), và đường trung bình động đơn giản 165 ngày quan trọng tại 1.1450. Một mức giảm sâu hơn sẽ để lộ một sự thoái lui đến mốc con số tròn tại 1.1400. Phe mua, mặt khác, đang tìm kiếm các mục tiêu ngay lập tức tại Bollinger Band 1.1668, tiếp theo là 1.1728 (mức cao ngày 17 tháng Mười), sau đó là một rào cản nhỏ khác tại mức cao hàng tháng 1.1778 (ngày 1 tháng Mười). Một phá vỡ trên mức sau có thể đưa mốc 1.1800 trở lại tầm ngắm.

Hôm nay, có thể cân nhắc mua EUR tại 1.1596, điểm dừng lỗ: 1.1582, mục tiêu: 1.1660; 1.1650.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Thông tin được cung cấp tại đây (1) là tài sản độc quyền của BCR và/hoặc các nhà cung cấp nội dung của nó; (2) không được sao chép hoặc phân phối; (3) không được đảm bảo là chính xác, đầy đủ hoặc kịp thời; và (4) không cấu thành lời khuyên hoặc khuyến nghị từ BCR hoặc các nhà cung cấp nội dung của nó liên quan đến việc đầu tư vào các công cụ tài chính. Cả BCR lẫn các nhà cung cấp nội dung của nó không chịu trách nhiệm cho bất kỳ thiệt hại hoặc tổn thất nào phát sinh từ việc sử dụng thông tin này. Hiệu suất trong quá khứ không đảm bảo kết quả tương lai.