Phân tích Tiền tệ & Hàng hóa:

Chỉ số Đô la Mỹ

Chỉ số Đô la Mỹ theo dõi hiệu suất của đồng đô la so với một rổ các loại tiền tệ. Vào thứ Năm, chỉ số này đã duy trì xu hướng giảm trong ngày giao dịch thứ ba liên tiếp, dao động quanh vùng 99.65. Chỉ số vẫn ở gần mức thấp nhất kể từ ngày 17 tháng 6, đạt được vào thứ Hai, khi các nhà giao dịch chờ đợi những diễn biến tiếp theo của cuộc khủng hoảng Trung Đông và việc công bố dữ liệu việc làm hàng tháng quan trọng của Mỹ vào thứ Sáu. Người phát ngôn Bộ Ngoại giao Iran Esmail Bagaei tuyên bố rằng Iran và Oman đã gần hoàn tất khuôn khổ đề xuất cho hoạt động vận tải thương mại qua Eo biển Hormuz. Điều này càng củng cố thêm sự lạc quan về một kết thúc ngoại giao cho cuộc chiến Mỹ-Iran kéo dài năm tháng, cùng với kỳ vọng đang hạ nhiệt về việc tăng lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang, đã làm suy yếu đồng đô la vốn được coi là tài sản trú ẩn an toàn. Các nhà giao dịch cũng có thể chọn chờ đợi báo cáo bảng lương phi nông nghiệp rất được mong đợi của Mỹ vào thứ Sáu để tìm kiếm những manh mối mới về lộ trình chính sách tương lai của Fed và để đánh giá xu hướng ngắn hạn của chỉ số đô la. Hơn nữa, một loạt các diễn biến địa chính trị có thể tiếp tục gây biến động vào thị trường tài chính toàn cầu và tạo ra một số cơ hội giao dịch ngắn hạn xoay quanh đồng đô la.

Đối mặt với các điều kiện thị trường phức tạp và đan xen hiện tại, hầu hết các nhà giao dịch chọn cách đứng ngoài quan sát, chờ đợi việc công bố báo cáo bảng lương phi nông nghiệp hàng tháng của Mỹ vào thứ Sáu. Dữ liệu quan trọng này sẽ cung cấp cho thị trường một cái nhìn tổng quan mới về sức khỏe của thị trường việc làm Mỹ và tác động trực tiếp đến đánh giá của Fed về lộ trình chính sách tương lai của mình. Trên biểu đồ hàng ngày, Chỉ số Đô la Mỹ hiện đang giao dịch ở mức 99.85, duy trì xu hướng giảm ngắn hạn dưới đường trung bình động đơn giản 50 ngày ở mức 100.55 và mức tâm lý 100.00. Khoảng cách từ đường trung bình động đơn giản này cho thấy chỉ số vẫn đang giao dịch ở biên dưới của phạm vi gần đây và đợt phục hồi trước đó đã không thể lấy lại được chỉ báo xu hướng trung hạn. Cần có một đợt kiểm tra lại các mức kháng cự này để làm giảm bớt áp lực giảm giá hiện tại. Ở chiều hướng giảm, hãy theo dõi mức 99.42 (mức thấp nhất trong tuần này) và mức 99.00 (mức tâm lý).

Cân nhắc bán khống Chỉ số Đô la Mỹ hôm nay ở mức 100.06, với mức cắt lỗ ở 100.18 và các mục tiêu tại 99.60 và 99.50.

Dầu thô WTI

Vào thứ Năm, giá dầu thô giao dịch quanh mức 77 đô la một thùng khi Iran và Oman đạt được thỏa thuận về một tuyến đường vận chuyển qua Eo biển Hormuz, củng cố kỳ vọng về việc gia tăng các dòng chảy năng lượng qua Trung Đông. Tuyên bố chung từ hai nước hiện đang được xem xét và trong giai đoạn soạn thảo cuối cùng, với tuyến đường được đề xuất dự kiến sẽ tiếp tục hoạt động trong hai đến bốn tháng, mặc dù Tehran nhấn mạnh rằng thỏa thuận này không biểu thị việc mở cửa lại hoàn toàn tuyến đường thủy chiến lược. Trong khi đó, các quan chức Mỹ tiếp tục bày tỏ sự tin tưởng vào việc đạt được thỏa thuận với Iran, mặc dù các nhà đầu tư vẫn thận trọng về độ bền vững của bất kỳ nền hòa bình lâu dài nào trong khu vực. Lực lượng nổi dậy Houthi do Iran hậu thuẫn ở Yemen đã nhận trách nhiệm về việc nhắm mục tiêu vào một tàu chở dầu của Ả Rập Xê Út ở Vịnh Aden và đe dọa các tàu khác ở Biển Đỏ, nêu bật những rủi ro đang tiếp diễn đối với hoạt động vận tải biển trong khu vực.

Các cuộc tấn công của Houthi ở Biển Đỏ và việc đình chỉ Liên minh Đường ống Caspi là một lời nhắc nhở thường xuyên rằng các rủi ro địa chính trị vẫn chưa biến mất. Giá dầu đang dao động giữa "sự lạc quan ngoại giao" và "những rủi ro thực tế", và sự biến động cao này dự kiến sẽ tiếp tục trong ngắn hạn. Tình trạng điều hướng thực tế của Eo biển Hormuz sẽ là biến số định giá cốt lõi đối với thị trường. Thị trường đang theo dõi sát sao tình hình ở Trung Đông, và bất kỳ thông báo liên quan nào cũng có thể ảnh hưởng đến hướng đi ngắn hạn của giá dầu. Nếu thỏa thuận được chấp nhận rộng rãi, giá dầu có thể giảm sâu hơn để tìm kiếm sự hỗ trợ ở mức $75.45 (đường trung bình động 200 ngày) và $70.00 (mức tâm lý). Nếu gặp ngưỡng kháng cự ở mức $78.91 (đường trung bình động 25 ngày) và $80.00 (mức tâm lý), hoặc nếu các điều kiện nhất định được đáp ứng, điều đó có thể cung cấp động lực phục hồi trong ngắn hạn. Trong bối cảnh các tín hiệu địa chính trị biến động, sự biến động cao của giá dầu dự kiến sẽ tiếp tục. Nội dung thực tế của thỏa thuận Hormuz và phản ứng của toàn cầu sẽ là những biến số chính xác định hướng đi tiếp theo của giá dầu.

Hôm nay, hãy cân nhắc mua lên dầu thô ở mức 77.20, với mức cắt lỗ ở 77.00 và các mục tiêu ở 78.80 và 80.00.

Vàng giao ngay

Vàng đã tăng lên $4,300 một ounce vào thứ Năm, đánh dấu ngày tăng giá thứ tư liên tiếp và mức tăng gần 6% cho đến nay trong tuần này, khi một thỏa thuận mở cửa trở lại một phần Eo biển Hormuz đã làm giảm giá dầu và xoa dịu những lo ngại về lạm phát cũng như triển vọng lãi suất. Một thỏa thuận giữa Iran và Oman về một hành lang vận tải qua eo biển đã củng cố kỳ vọng về sự gia tăng dòng năng lượng qua Trung Đông. Các thị trường đã hạ kỳ vọng về việc Fed tăng lãi suất trong năm nay, hiện chỉ dự đoán một lần tăng, so với hai lần tăng được kỳ vọng vào tuần trước. Trong khi đó, dữ liệu ADP cho thấy nền kinh tế Mỹ chỉ tạo thêm 44,000 việc làm trong khu vực tư nhân vào tháng 7, mức yếu nhất kể từ tháng 1 và thấp hơn nhiều so với mức dự kiến 70,000. Ở một diễn biến khác, Thống đốc Cục Dự trữ Liên bang Lisa Cook đã nhắc lại vào thứ Tư rằng bà đã sẵn sàng tăng lãi suất nếu lạm phát không hạ nhiệt, cảnh báo rằng các ngân hàng trung ương có thể không có được sự xa xỉ để chờ đợi và phải hành động trước khi khôi phục lạm phát về mức mục tiêu 2% của họ.

Qua đêm, giá vàng đã bứt phá mạnh mẽ vượt qua đường trung bình động đơn giản 50 ngày ở mức $4,157 và $4,166 (mức cao của ngày 22 tháng 7) lần đầu tiên kể từ ngày 17 tháng 3, được coi là một chất xúc tác mới cho phe mua vàng/đô la. Hơn nữa, biểu đồ MACD đang mạnh lên và Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) ở mức 61.82 cho thấy động lượng tăng giá đang cải thiện trên biểu đồ hàng ngày. Tuy nhiên, trước khi thiết lập vị thế cho những mức tăng tiếp theo, cần thận trọng chờ đợi một số động thái mua vào tiếp diễn sau khi vàng bứt phá lên trên mức thoái lui Fibonacci 23.6% của đợt giảm giá từ tháng 3 đến tháng 6. Sau đó, vàng có thể cố gắng thách thức mức $4,382 (mức cao của ngày 17 tháng 6) và mức tâm lý $4,400. Ở chiều giảm, đường trung bình động đơn giản 50 ngày đang cung cấp hỗ trợ ngay lập tức ở mức $4,157, trong khi một đợt thoái lui sâu hơn có thể nhắm đến khu vực thấp hơn gần mức tâm lý $4,100, mức này có thể tạo thành một đáy cấu trúc đáng kể hơn.

Cân nhắc mua lên đối với vàng hôm nay ở mức $4,235, với mức cắt lỗ ở $4,230; các mục tiêu: $4,285; $4,300.

AUD/USD

Đồng đô la Úc suy yếu nhẹ trong phiên giao dịch châu Á vào thứ Năm, thoái lui khỏi mức cao nhất kể từ ngày 17 tháng 6 đạt được vào ngày hôm trước. Giá giao ngay hiện đang giao dịch không xa dưới mức 0.7040, nhưng khả năng giảm giá dường như bị hạn chế. Bất chấp sự lạc quan của thị trường về một thỏa thuận tiềm năng giữa Mỹ và Iran cũng như việc mở cửa lại Eo biển Hormuz, đồng đô la Mỹ đã đạt được một số động lực tích cực và chấm dứt chuỗi hai ngày giảm giá khi những người bán khống chờ đợi những diễn biến tiếp theo liên quan đến cuộc khủng hoảng Trung Đông. Điều này, đổi lại, được coi là một yếu tố chính gây ra một số áp lực lên cặp AUD/USD. Tuy nhiên, một đợt giảm giá đáng kể dường như khó xảy ra trước dữ liệu cán cân thương mại của Trung Quốc và báo cáo bảng lương phi nông nghiệp quan trọng của Mỹ vào thứ Sáu. Hơn nữa, thông báo của Iran và Oman về việc thiết lập một hành lang vận tải ở Eo biển Hormuz đã làm tăng hy vọng về việc cải thiện nguồn cung năng lượng ở Trung Đông. Việc mở cửa trở lại một phần tuyến đường thủy trọng yếu này đã gây áp lực lên đồng đô la khi giá dầu giảm làm dịu bớt áp lực lạm phát và làm giảm kỳ vọng của thị trường về việc Cục Dự trữ Liên bang sẽ tăng lãi suất mạnh mẽ hơn.

Từ góc độ kỹ thuật, giá giao ngay gặp khó khăn trong việc tiếp tục đà tăng sau khi vượt qua đường trung bình động đơn giản 100 ngày ở mức 0.7052 vào ngày hôm trước và gặp ngưỡng kháng cự trước mức thoái lui Fibonacci 50% của đợt giảm từ tháng 5 đến tháng 6. Tuy nhiên, chỉ báo Phân kỳ Hội tụ Trung bình Động (MACD) vẫn ở mức dương nhẹ. Hơn nữa, Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) ở gần mức 58 cho thấy động lượng mang tính xây dựng nhưng chưa đi vào vùng quá mua, cho thấy các đợt kéo lùi vẫn có thể thu hút người mua. Tuy nhiên, các nhà giao dịch có thể chờ đợi lực mua tiếp diễn vượt qua các mức kháng cự ngay lập tức tại 0.7070 (50%) và mức cao nhất trong 16 ngày tại 0.7075 trước khi thiết lập vị thế cho những đợt tăng tiếp theo. Dựa trên sự phục hồi gần đây từ đường trung bình động đơn giản 200 ngày quan trọng, việc bứt phá lên trên mức này sẽ nhắm mục tiêu đến mức 61.8% tại 0.7120, tiếp theo là mức thoái lui 78.6% quanh mức 0.7191. Về mặt giảm giá, mức hỗ trợ ban đầu nằm ở mức tâm lý 0.7000, với nhu cầu tiếp theo có khả năng được nhìn thấy ở mức 23.6% tại 0.6958 và gần đường trung bình động đơn giản 200 ngày tại 0.6920.

Cân nhắc mua lên đồng đô la Úc ở mức 0.7020 hôm nay, với mức cắt lỗ ở 0.7010 và các mục tiêu tại 0.7070 và 0.7080.

GBP/USD

Cặp GBP/USD đã thoái lui về quanh mức 1.3450 trong phiên giao dịch sớm ở châu Âu vào thứ Năm. Những tuyên bố trái chiều từ các quan chức Mỹ và Iran về một thỏa thuận tiềm năng đã làm dấy lên những lo ngại của thị trường, kéo đồng bảng Anh giảm so với đồng đô la. Tổng thống Mỹ Trump cho biết vào thứ Tư rằng ông đã có các cuộc hội đàm rất hiệu quả với Iran. Trong khi đó, Phó Tổng thống Mỹ JD Vance nói rằng các cuộc đàm phán với Iran sẽ "rất rắc rối" và tốn thời gian, đồng thời nói thêm rằng "người Iran cực kỳ khó đối phó" và "hệ thống đã bị phá vỡ." Mặt khác, dữ liệu kinh tế yếu hơn dự kiến của Mỹ có thể gây áp lực lên đồng đô la và cung cấp hỗ trợ cho các cặp tiền tệ chính. ADP báo cáo vào thứ Tư rằng việc làm trong khu vực tư nhân của Mỹ tăng 44,000 trong tháng 7, giảm so với mức 98,000 của tháng 6. Con số này thấp hơn kỳ vọng của thị trường là 70,000. Dữ liệu việc làm tháng 7 của Mỹ sẽ là tâm điểm chú ý vào cuối ngày thứ Sáu. Bất kỳ dấu hiệu yếu kém nào trong thị trường lao động Mỹ cũng có thể khiến các nhà giao dịch hoãn việc đặt cược vào việc tăng lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang, gây áp lực giảm lên đồng đô la.

Trên biểu đồ hàng ngày, GBP/USD đang giữ vững phía trên đường trung bình động đơn giản 100 ngày ở mức 1,3404 và đường giữa của Dải Bollinger ở mức 1,3407, cả hai đều củng cố xu hướng tăng giá ngắn hạn khi giá tiếp tục tăng ở nửa trên của phạm vi gần đây. Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) 14 ngày đang ở gần mức 57, cho thấy động lượng mang tính xây dựng nhưng chưa đi vào vùng quá mua, để ngỏ dư địa cho những đợt tăng tiếp theo. Tuy nhiên, đà tăng vẫn bị kìm hãm bởi đường giữa của Dải Bollinger tại 1,3543, và người mua tại 1,3558 (mức cao nhất ngày 16 tháng 7) có thể phải đối mặt với hoạt động chốt lời và khả năng tạm dừng đợt tăng giá. Về mặt giảm giá, mức hỗ trợ ngay lập tức nằm ở điểm hợp lưu của đường trung bình động đơn giản 100 ngày ở 1,3404 và đường giữa của Dải Bollinger ở 1,3407, tạo thành một vùng hỗ trợ quan trọng; việc phá vỡ dưới mức hỗ trợ này có thể dẫn đến một đợt thoái lui sâu hơn về mức hỗ trợ 1,3379 (đường trung bình động 30 ngày).

Hôm nay, hãy cân nhắc mua lên GBP ở mức 1.3443, với mức cắt lỗ ở 1.3430 và các mục tiêu tại 1.3490 và 1.3500.

USD/JPY

Cặp USD/JPY đã tăng nhẹ vào thứ Năm, tiến gần đến mức 158.50, kéo dài chuỗi ngày suy yếu thứ tư liên tiếp của đồng yên khi nó phục hồi một phần mức giảm do sự can thiệp phối hợp của Nhật Bản và Mỹ vào tuần trước. Các thị trường tài chính kỳ vọng đồng yên sẽ gặp khó khăn trong việc duy trì sức mạnh của mình từ đợt can thiệp chung giữa Mỹ và Nhật Bản trừ khi có những thay đổi mang tính cơ cấu trong nền kinh tế trong nước nhằm tạo ra sự thúc đẩy. Vị thế của đồng yên đã ổn định, với việc thị trường coi các hành động tiếp theo của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản là chìa khóa để thu hút dòng vốn chảy vào trở lại; trong khi đó, kỳ vọng về việc Mỹ-Nhật can thiệp thêm đang gia tăng, khi Bộ trưởng Tài chính Nhật Bản Satsuki Katayama xác nhận vào đầu tuần này rằng Nhật Bản "sẽ không ngần ngại thực hiện thêm các biện pháp can thiệp ngoại hối cùng với Mỹ." Liên quan đến đồng đô la, các nhà đầu tư sẽ tập trung vào dữ liệu bảng lương phi nông nghiệp tháng 7 của Mỹ sẽ được công bố vào thứ Sáu.

USD/JPY đang giao dịch quanh mức 158.50, duy trì quan điểm giảm giá trong ngắn hạn do giá giao ngay vẫn nằm dưới đường trung bình động hàm mũ (EMA) 20 ngày ở mức 161.41. Cặp tiền này đã lùi lại từ các mức cao gần đây, và đường EMA phía trên cho thấy mặc dù có nỗ lực phục hồi mới nhất, giá vẫn chịu áp lực, chỉ ra một đợt điều chỉnh của thị trường thay vì sự tiếp diễn của xu hướng tăng. Ở chiều hướng tăng, mức kháng cự ban đầu ở 160.00 (một mức tâm lý), tiếp theo là đường EMA 20 ngày ở mức 161.41. Điều này tạo thành một trở ngại lớn đối với phe mua để lấy lại nhằm giảm bớt áp lực giảm giá. Ở chiều hướng giảm, mức hỗ trợ quan trọng cho cặp tiền là 157.00 (một mức tâm lý); việc phá vỡ dưới mức này sẽ thấy mức hỗ trợ tiếp theo ở mức thấp nhất trong hai tháng là 155.23.

Hôm nay, hãy cân nhắc bán khống đồng đô la Mỹ ở mức 158.70, với mức cắt lỗ ở 158.90 và các mục tiêu tại 157.80 và 157.60.

EUR/USD

Vào lúc mở cửa phiên giao dịch châu Âu ngày thứ Năm, đồng euro gần như không thay đổi so với đồng đô la. Sau khi phục hồi khoảng 1.6% từ các mức thấp của tuần trước, cặp euro/đô la đã giữ vững đà tăng trong phạm vi 1.1530-1.1540. Đồng euro tiếp tục nhận được sự hỗ trợ nhờ giá dầu thấp hơn và dữ liệu tích cực của Khu vực Đồng tiền chung châu Âu, trong khi sự thận trọng của nhà đầu tư trước dữ liệu bảng lương phi nông nghiệp của Mỹ đã gây áp lực lên đồng đô la. Tại Mỹ, dữ liệu việc làm ADP của thứ Tư thật đáng thất vọng, cho thấy mức tăng 44,000 việc làm, chưa bằng một nửa so với mức tăng 98,000 trong tháng 6 và thấp hơn nhiều so với dự báo của thị trường là 70,000. Về mặt địa chính trị, Reuters đưa tin rằng Iran và Oman đã đề xuất một thỏa thuận nhằm mở cửa trở lại Eo biển Hormuz, điều này sẽ trao cho Tehran quyền kiểm soát giao thông hàng hải. Chính phủ Mỹ chưa phản hồi về kế hoạch này, nhưng Tổng thống Mỹ Donald Trump đã phản đối mạnh mẽ khả năng Iran kiểm soát eo biển này.

Từ góc độ kỹ thuật, diễn biến giá ngắn hạn của EUR/USD cho thấy mức kháng cự gần hạn bổ sung quanh 1.1560 (mức cao của tuần này), nhưng không thấy có mức kháng cự đáng kể nào trước đường trung bình động đơn giản 200 ngày ở 1.1630. Trong bối cảnh này, cặp tiền này dự kiến sẽ giao dịch trong phạm vi từ 1.1500 đến 1.1600 trong thời gian tới, khi đồng euro củng cố đà tăng gần đây của nó. MACD hàng ngày vẫn duy trì mức dương, với đường DIFF ở trên đường 0, cho thấy một số động lượng tăng giá, nhưng các thanh màu đỏ đang thu hẹp lại, gợi ý sự suy yếu của động lượng tăng. Mức hỗ trợ gần nhất là 1.1447 (đường trung bình động đơn giản 20 ngày), một mức quan trọng để xác định xem đợt phục hồi này có tiếp tục hay không. Miễn là giá đóng cửa hàng ngày giữ vững trên đường trung bình động đơn giản 20 ngày, cấu trúc phục hồi trung hạn sẽ vẫn còn nguyên vẹn; việc giảm xuống dưới mức này về mức 1.1400 sẽ báo hiệu sự suy yếu của đợt phục hồi.

Hôm nay, hãy cân nhắc mua lên đồng Euro ở mức 1.1510, với mức cắt lỗ ở 1.1500 và các mục tiêu tại 1.1560 và 1.1570.

Phân tích Cổ phiếu:

Chỉ số Cổ phiếu ASX 200 của Úc

Tổng quan Thị trường Cơ bản:

Chỉ số Giao dịch Chứng khoán Úc (ASX) 200 đã tăng 44 điểm, tương đương 0.5%, lên mức cao mới là 9,272 vào thứ Năm, nối dài chuỗi ngày tăng điểm thứ tư liên tiếp. Động lực được hỗ trợ bởi thặng dư thương mại bất ngờ của Úc trong tháng 6, sự phục hồi của hoạt động xuất khẩu, cùng với dòng vốn mới đổ vào vào đầu năm tài chính và sự gia tăng đột biến của các giấy phép xây dựng được xác nhận. Hợp đồng tương lai chỉ số chứng khoán Mỹ cũng mạnh lên nhờ sự lạc quan rằng một thỏa thuận hòa bình giữa Mỹ và Iran có thể chấm dứt cuộc xung đột kéo dài năm tháng và mở cửa trở lại Eo biển Hormuz. Glencore đã trở thành tâm điểm của các tin tức doanh nghiệp, công bố kế hoạch niêm yết thứ cấp tại Úc vào tháng 10. Tuy nhiên, các nhà giao dịch vẫn thận trọng về dữ liệu thương mại tháng 7 từ Trung Quốc, đối tác thương mại lớn của Úc, sẽ được công bố vào thứ Sáu.

Các lĩnh vực hoạt động mạnh mẽ, trong đó các công ty khai thác mỏ phi năng lượng, dịch vụ tiêu dùng và hàng tiêu dùng dẫn đầu đà tăng. Evolution Mining tăng 3.8%, Northern Star Resources tăng 3.3%, và ASX 200 tăng 2.1%, trong khi ba trong bốn ngân hàng lớn tăng từ 0.3% đến 0.9%. Các cổ phiếu giảm tương đối bao gồm Woods Energy (-0.2%) và Wisetech Global (-1.5%).

Hiệu suất Ngành:

Các Ngành Dẫn đầu:

Khai thác mỏ Phi năng lượng (Vật liệu): Các công ty khai thác vàng được thúc đẩy bởi giá vàng tăng mạnh, với Evolution Mining tăng 3.8% và Northern Star Resources tăng 3.3%; Fortescue tăng 1.43%.

Dịch vụ Tiêu dùng & Hàng tiêu dùng Không thiết yếu: Tiêu dùng trong nước duy trì khả năng phục hồi, dẫn đến sự tăng trưởng trên diện rộng của lĩnh vực tiêu dùng.

Tài chính & Ngân hàng: Ba trong bốn ngân hàng lớn đã tăng giá, với các mức tăng dao động từ 0.3% đến 0.9%, do kỳ vọng về mức đỉnh lãi suất đã mang lại lợi ích cho định giá của ngân hàng.

Các Ngành Tụt hậu:

Lĩnh vực Năng lượng: Giá dầu giảm đã gây áp lực lên lĩnh vực này, với Woodside Energy giảm 0.2%.

Công nghệ Thông tin: Wisetech Global giảm 1.5%, với các cổ phiếu tăng trưởng tương đối yếu.

Phân tích Kỹ thuật:

Chỉ số chứng khoán ASX 200 của Úc đã đóng cửa ở mức 92,71.60 điểm vào thứ Năm, +43.8 điểm {+0.47%}, đánh dấu ngày tăng thứ tư liên tiếp và thiết lập mức cao kỷ lục mới khi đóng cửa. Diễn biến trong ngày: Chỉ số đã tăng vào buổi sáng, lùi lại một chút vào buổi chiều, và sau đó chứng kiến sự phục hồi mua vào lúc đóng cửa, kết thúc gần mức cao nhất trong ngày. Các động lực chính: Thặng dư thương mại tháng 6 của Úc vượt kỳ vọng, dòng vốn mới của năm tài chính, và dữ liệu giấy phép xây dựng tích cực; những kỳ vọng được cải thiện về các cuộc đàm phán hòa bình giữa Mỹ và Iran đã thúc đẩy khẩu vị rủi ro toàn cầu; tuy nhiên, sự chú ý của thị trường tập trung vào dữ liệu thương mại tháng 7 của Trung Quốc vào thứ Sáu, hạn chế đà tăng thêm. Xu hướng hàng ngày: Trung hạn tăng giá, ngắn hạn quá mua, RSI tăng và tiến gần đến vùng quá mua, chỉ số đã ổn định trên tất cả các đường trung bình động chính, nhưng áp lực chốt lời vẫn tồn tại sau bốn ngày tăng liên tiếp.

Triển vọng Thị trường ngày thứ Sáu: 1) Kịch bản Lạc quan: Dữ liệu thương mại tích cực của Trung Quốc, tiếp nối tâm lý tích cực qua đêm ở các thị trường nước ngoài, đẩy giá về phía mức kháng cự 9300; 2) Kịch bản Trung lập: Chốt lời sau các mức cao mới, củng cố trong phạm vi 9200-9280; 3) Kịch bản Bi quan: Dữ liệu thương mại Trung Quốc yếu hơn kỳ vọng, cùng với tình trạng quá mua, dẫn đến một đợt thoái lui về mức hỗ trợ 9150. Sự kiện Chính vào Thứ Sáu: Dữ liệu xuất nhập khẩu thương mại tháng 7 của Trung Quốc. Là đối tác thương mại lớn nhất của Úc, dữ liệu này sẽ tác động trực tiếp đến các lĩnh vực vật liệu và khai khoáng, từ đó ảnh hưởng đến chỉ số ASX200.

Chiến lược Giao dịch:

Chiến lược Giao dịch (Góc nhìn Giao dịch Ngắn hạn)

Chiến lược Giá lên

• Cân nhắc một vị thế mua nhỏ nếu giá thoái lui về phạm vi 9200-9210 và ổn định; đặt mức cắt lỗ dưới 9140; mục tiêu đầu tiên là 9280, mục tiêu thứ hai là 9300.

• Tránh đuổi theo mức giá cao: Chỉ số đã tăng bốn ngày liên tiếp. Tránh đuổi theo mức giá trực tiếp trên 9270, vì tỷ lệ rủi ro/phần thưởng là rất kém.

Chiến lược bán khống

• Nếu giá tăng lên mức 9290-9300 và gặp lực cản, hiển thị một mô hình nến thoái lui rõ ràng, có thể cân nhắc một đợt thoái lui ngắn hạn; đặt lệnh cắt lỗ trên 9330; mục tiêu 9220-9200, với mục tiêu sâu hơn là 9150 nếu nó phá vỡ.

Chiến lược chờ và xem

• Biến động được khuếch đại trước và sau khi công bố dữ liệu. Các nhà đầu tư e ngại rủi ro nên đợi việc công bố dữ liệu thương mại của Trung Quốc và chỉ số thoát khỏi phạm vi 9200-9300 trước khi chọn một hướng đi.

Cảnh báo rủi ro chính:

Rủi ro Dữ liệu: Dữ liệu thương mại tháng 7 của Trung Quốc vào thứ Sáu. Nếu xuất khẩu thấp hơn đáng kể so với kỳ vọng, các lĩnh vực khai khoáng và vật liệu sẽ chịu áp lực, trực tiếp kéo tụt ASX200.

Rủi ro Quá mua/Thoái lui: Bốn ngày tăng liên tiếp đã đẩy RSI vào vùng quá mua, có khả năng kích hoạt hoạt động chốt lời. Biến động sẽ được khuếch đại đáng kể ở mức cao lịch sử này.

Các Rủi ro Bên ngoài: Những căng thẳng tái diễn giữa Mỹ và Iran, những biến động đáng kể của giá dầu quốc tế, và sự đảo chiều qua đêm của chứng khoán Mỹ sẽ tác động trực tiếp đến lúc mở cửa của thị trường chứng khoán Úc.

Rủi ro Phân hóa Ngành: Thị trường phụ thuộc nhiều vào các cổ phiếu vàng và tài nguyên. Nếu các mặt hàng suy yếu, động lực tăng giá của chỉ số sẽ nhanh chóng suy giảm.

Chỉ số New Zealand 50 (NZX50)

Tổng quan Thị trường Cơ bản:

Thị trường chứng khoán New Zealand giảm 39 điểm, tương đương 0.3%, để đóng cửa ở mức 13,958 vào thứ Năm, kết thúc chuỗi ba ngày tăng liên tiếp khi các nhà giao dịch chốt lời sau khi chỉ số này chạm mức cao kỷ lục. Các nhà đầu tư tiếp tục đánh giá dữ liệu thất nghiệp quý hai của New Zealand, cho thấy tỷ lệ thất nghiệp tăng lên 5.6%, mức cao nhất kể từ quý 3 năm 2015, đi kèm với lạm phát gia tăng. Điều này làm dấy lên những câu hỏi về các quyết định chính sách tiền tệ của Ngân hàng Dự trữ New Zealand tại cuộc họp sắp tới. Các nhà giao dịch vẫn thận trọng khi họ chờ đợi dữ liệu thương mại của Trung Quốc và dữ liệu việc làm của Mỹ vào thứ Sáu. Tuy nhiên, sự lạc quan xoay quanh các cuộc đàm phán hòa bình giữa Mỹ và Iran đã đẩy giá dầu xuống sâu hơn, giảm nhẹ mức độ suy giảm của thị trường chứng khoán, khi những lo ngại về lạm phát dịu bớt làm giảm kỳ vọng về việc tăng lãi suất.

Các lĩnh vực chăm sóc sức khỏe, năng lượng, hàng tiêu dùng và tài chính là những lực cản chính đối với chỉ số, với những cổ phiếu có hiệu suất kém nhất bao gồm Fisher & Parker (-1.6%), Australian Infrastructure Investments (-1.5%), Freight Group (-1.3%), Abbots Group (-1.1%) và Imfretir (-0.9%).

Hiệu suất Ngành:

Các Ngành Dẫn đầu

Chăm sóc Sức khỏe & Hưu trí (Cộng đồng Hưu trí): Các nhà điều hành hưu trí hoạt động mạnh mẽ nhất, được hưởng lợi từ dữ liệu việc làm đang hạ nhiệt và những kỳ vọng về việc cắt giảm lãi suất ngày càng tăng.

◦ Các Cổ phiếu Tiêu biểu: Summerset Group +4.5%, Oceania Healthcare +3.2%

Vật liệu Công nghiệp/Cơ sở Hạ tầng: Các lĩnh vực vật liệu xây dựng và hậu cần mạnh lên.

◦ Các Cổ phiếu Tiêu biểu: Fletcher Building +2.7%, Freightways +2.4%

Các Ngành Dẫn đầu

Bất động sản Thương mại: Lĩnh vực bất động sản thương mại chứng kiến một đợt thoái lui đáng kể.

◦ Các Cổ phiếu Tiêu biểu: Goodman NZ -4.3%, Precinct Properties -1.9%

Viễn thông: Bị kìm hãm bởi những kỳ vọng cạnh tranh từ Starlink.

◦ Các Cổ phiếu Tiêu biểu: NZX (Sàn Giao dịch) -1.3%, Spark NZ chịu áp lực.

Sự phân hóa giữa một số cổ phiếu blue-chip chăm sóc sức khỏe: Ryman Healthcare -2.4%, sự phân hóa đáng kể trong cùng một lĩnh vực.

Phân tích Kỹ thuật:

Chỉ số NZX50 New Zealand 50 đóng cửa ở mức 13958 vào thứ Năm. Chỉ số này giảm 0.3% (-39 điểm), chấm dứt chuỗi ba ngày tăng liên tiếp. Vừa mới đạt mức cao kỷ lục 13997 điểm vào thứ Tư, động thái này có khả năng phản ánh hoạt động chốt lời ở các mức cao hơn. Logic thúc đẩy là tỷ lệ thất nghiệp quý 2 của New Zealand đã tăng lên 5.6% (mức cao nhất kể từ quý 3 năm 2015), nhưng lạm phát cũng tăng, dẫn đến sự phân hóa lớn hơn của thị trường về các quyết định lãi suất trong tương lai của Ngân hàng Dự trữ New Zealand. Dòng vốn đang chốt lời ở các mức cao hơn. Thị trường dự đoán dữ liệu việc làm của Mỹ và thương mại của Trung Quốc vào thứ Sáu, vì các yếu tố bên ngoài này tác động trực tiếp đến khẩu vị rủi ro ở khu vực Châu Á - Thái Bình Dương. Giá dầu giảm đã hạn chế sự sụt giảm của chỉ số, xoa dịu những lo ngại về lạm phát và việc tăng lãi suất, ngăn chặn các đợt giảm đáng kể hơn nữa.

Mô hình kỹ thuật của Thứ Sáu: Sau một đợt tăng vọt, chỉ số lùi nhẹ, đóng cửa bằng một cây nến giảm nhỏ. Chỉ số RSI lùi nhẹ khỏi vùng quá mua. Mặc dù xu hướng tăng tổng thể vẫn còn nguyên vẹn, thị trường đã bước vào giai đoạn củng cố trong ngắn hạn. Giao dịch ngày thứ Sáu rất có khả năng sẽ bị ảnh hưởng bởi dữ liệu bên ngoài, dẫn đến gia tăng sự biến động. Mô hình giao dịch trong một phạm vi dự kiến sẽ xảy ra, với xác suất thấp về một đợt tăng hoặc giảm mạnh, một chiều. Triển vọng Thị trường của Thứ Sáu: Kịch bản Mạnh: Giữ trên mức 13920, duy trì sự củng cố ở mức cao, chờ đợi một động thái hướng tới mức cao lịch sử mới. Kịch bản Yếu: Phá vỡ dứt khoát dưới mức 13920, kiểm tra sâu hơn mức hỗ trợ 13860-13880.

Chiến lược Giao dịch:

Chiến lược Giao dịch ngày thứ Sáu (Chỉ mang tính chất tham khảo cho giao dịch ngắn hạn, không phải là lời khuyên đầu tư):

Chiến lược Giá lên

• Nếu giá thoái lui về vùng hỗ trợ 13920-13930 và ổn định, có thể thử mở một vị thế mua nhỏ; cắt lỗ dưới 13870; mục tiêu đầu tiên là mức cao lịch sử 13980-13997, phá vỡ trên mức này có thể dẫn đến các đợt tăng tiếp theo.

Chiến lược Giá xuống

• Nếu giá mở cửa ngay lập tức chịu áp lực giảm và phá vỡ dứt khoát dưới mức 13920, có thể thử mở một vị thế bán khống nhỏ; cắt lỗ trên 13970; mục tiêu là vùng hỗ trợ 13880-13860.

Cách tiếp cận Thận trọng: Thứ Sáu có hai đợt công bố dữ liệu chính: Việc làm của Mỹ và thương mại của Trung Quốc. Với mức độ bất định cao, nên đứng ngoài quan sát, cho phép dữ liệu được công bố trước khi đưa ra quyết định về hướng đi, từ đó tránh những biến động hỗn loạn do tin tức.

Cảnh báo Rủi ro Chính:

Rủi ro Dữ liệu Kinh tế Vĩ mô: Dữ liệu bảng lương phi nông nghiệp của Mỹ và thương mại của Trung Quốc vào thứ Sáu, nếu vượt xa kỳ vọng đáng kể, có thể trực tiếp làm xáo trộn khẩu vị rủi ro toàn cầu, khiến chỉ số NZX50 tạo khoảng trống giá giảm và có khả năng xuyên thủng các mức cắt lỗ đã thiết lập trước.

Rủi ro Chính sách Trong nước New Zealand: Thất nghiệp gia tăng kết hợp với lạm phát dai dẳng, và lập trường dao động của Ngân hàng Dự trữ New Zealand, có thể thay đổi kỳ vọng của thị trường đối với việc cắt giảm/tăng lãi suất bất cứ lúc nào, làm xáo trộn chỉ số.

Rủi ro Cấu trúc Thị trường: Chỉ số NZX50 tập trung cao vào một số ít cổ phiếu vốn hóa lớn. Biến động của các cổ phiếu vốn hóa lớn này có thể gây ra những thay đổi đáng kể cho chỉ số. Cổ phiếu vốn hóa nhỏ có khối lượng giao dịch thấp, và rủi ro thanh khoản không thể bị bỏ qua.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Thông tin trong tài liệu này (1) thuộc quyền sở hữu của BCR và/hoặc các nhà cung cấp nội dung của nó; (2) không được phép sao chép hoặc phân phối; (3) không được đảm bảo là chính xác, đầy đủ hoặc kịp thời; và, (4) không cấu thành lời khuyên hoặc một khuyến nghị nào của BCR hoặc các nhà cung cấp nội dung của nó liên quan đến việc đầu tư vào các công cụ tài chính. Cả BCR và các nhà cung cấp nội dung của nó đều không chịu trách nhiệm cho bất kỳ thiệt hại hoặc tổn thất nào phát sinh từ bất kỳ việc sử dụng thông tin này. Hiệu suất trong quá khứ không phải là một sự đảm bảo cho kết quả trong tương lai.